Geldmarkt-ETF oder Tagesgeld?

 

Geldmarkt ETFs - Die clevere Alternative zum Tagesgeld?

 

Seid ihr langsam auch des Tagesgeld-Hoppings müde, habt genug davon alle 4 bis 6 Monate immer wieder aufwendige Konto-Eröffnungsprozesse für neue Tagesgeldkonten zu durchlaufen.

 

Dann ist vielleicht ein Geldmarkt ETF eine interessante Möglichkeit dem in Zukunft zu entgehen. Man könnte einmal einen Geldmarkt ETF kaufen und dann einfach so lange liegen lassen, solange man das Geld nicht benötigt.

 

Aber lohnt sich das und welche Risiken sind damit verbunden?

Das möchte ich in dem heutigen Blogartikel etwas beleuchten.

 

Um es etwas konkreter zu machen, sollten wir es an einem praktischen Beispiel betrachten.

Häufig wird auf Foren und anderswo im Internet der X-trackers EUR Overnight Rate mit der Wertpapierkennnummer DBX0AN genannt. Sehen wir uns doch diesen einmal genauer an und vergleichen ihn dann mit einer Tagesgeldanlage.

 

Was ist der DBX0AN?

Der Xtrackers II EUR Overnight Rate Swap UCITS ETF 1C (WKN: DBX0AN | ISIN: LU0290358497) ist ein Geldmarkt-ETF, der den sog. “Solactive €STR +8.5 Daily Total Return Index" nachbildet. 

Dieser Index wiederum bildet die Wertentwicklung einer Anlage nach, die dem “kurzfristigen Euro short-term rate (€STR) Zinssatz” zuzüglich 8,5 Basispunkten (=+0,085%) entspricht.

 

Wow … ganz schön kompliziert.

Aber mal der Reihe nach …

 

Was ist dieser Euro short-term rate (€STR) Zinssatz?

Der Euro Short-Term Rate Zinssatz (Abkürzung €STR) ist ein Referenzzinssatz für den Euro. Er wird von der Europäischen Zentralbank (EZB) nahezu täglich ermittelt.

 

 

Wie wird der €STR Zinssatz berechnet?

Der €STR Zinssatz berechnet sich aus den Übernachtkreditkosten von Banken im Euroraum. Also quasi der tagesaktuelle Zinssatz, zu dem sich Banken in der EU untereinander Geld leihen. Die dazu verpflichteten Banken melden diese Transaktionen an die Europäische Zentralbank (EZB), welche daraus den €STR Zinssatz berechnet. Die genaue Berechnungsmethode könnt Ihr bei Interesse auf der EZB-Website nachvollziehen.

 

Wie hoch ist der €STR Zinssatz aktuell?

Am Jahresanfang am 02.01.2024 betrug der €STR Zinssatz 3,906%, gestern am 23.01.2024 betrug er 3,902%.

Den tagesaktuellen Zinssatz könnt ihr über nachfolgenden Link bei der EZB ermitteln:

https://www.bundesbank.de/dynamic/action/de/statistiken/zeitreihen-datenbanken/zeitreihen-datenbank/723454/723454?tsTab=0&tsId=BBMMB.D.EU000A2X2A25.WT&statisticType=BBK_ITS&listId=www_sgeldmkt_gmt_neu&dateSelect=2024

 

(Lasst euch hier von den Lücken mit "kein Wert vorhanden” nicht irritieren …diese kommen daher, da der Zinssatz nicht an Samstagen, Sonntagen, zu Neujahr, Karfreitag, Ostermontag, 1. Mai (Tag der Arbeit) sowie am ersten und zweiten Weihnachtsfeiertag ermittelt wird).

 

 

 

Xtrackers EUR Overnight Rate Swap UCITS ETF (Acc)
ISIN: LU0290358497  WKN: DBX0AN  Ticker: XEON

https://extraetf.com/de/etf-profile/LU0290358497

 

Wichtig zu den Risiken:

https://extraetf.com/de/news/etf-news/sind-geldmarktfonds-eine-alternative-zu-tagesgeld

 

Sehr guter ausführliche Artikel von Finanztip zu Geldmarkt-ETFs:

https://www.finanztip.de/investmentfonds/geldmarktfonds/

 

 

 

 

Zu den Finanztip-Emp­feh­lungen gehören ETFs von Lyxor (ISIN: FR0010510800) und Xtrackers (ISIN: LU0290358497, LU0335044896), die den Referenzzins ESTR der Europäischen Zentralbank nachbilden.

 

Besonders sicher fährst Du lt. Finanztip mit ETFs von iShares (ISIN: DE000A0Q4RZ9) und Deka (DE000ETFL227), die in deutsche Staatsanleihen mit weniger als einem Jahr Laufzeit investieren.

 

Falls es jedoch wieder zu einer Nullzinsphase kommen, solltest Du Dein Geld auf Tagesgeld umschichten. Der oben besprochene Referenzzinssatz €STR würde dann nämlich massiv zurückgehen. Das würde dann natürlich die entsprechenden Geldmarkt-ETFs negativ beeinflussen.