Was ist ein Dividenden-Aristokrat?

Unter einem Dividendenaristokraten wird ein Unternehmen verstanden, das seine Dividende über mindestens 25 Jahre hinweg kontinuierlich erhöht hat. Diese Kerndefinition liegt etwa dem Index "S&P500 Dividend Aristocrats" zugrunde. 

 

Hierunter finden sich so illustre Namen wie: Coca Cola, Procter & Gamble, Walmart, Johnson & Johnson, Novo Nordisk, Nestlé, Pepsi, Roche und McDonalds. Nutzt die Verlinkungen, um Euch selbst einen Überblick zu verschaffen.

 

 

Quellen bzw. weiterführende Links:

 

Dividenden-Aristokraten Einzelwerte

Datenbank aktienfinder mit 150 Div.-aristokraten:

https://aktienfinder.net/dividenden-aristokraten

 

Datenbank aktien.guide mit 153 Div.-aristokraten (davon 126 US):

https://aktien.guide/dividenden-aristokraten

 

https://www.onvista.de/anlagethemen/dividenden-aristokraten-aktien-600

 

https://aktienbaum.de/dividenden-aristokraten/

 

https://divvydiary.com/de/symbols/US88579Y1010

 

David Fish List:

Schöner Artikel mit Bezug auf die sog. "David Fish List":

https://www.dasinvestment.com/dividenden-koenige-diese-aktien-schuetten-seit-60-jahren-immer-mehr-aus/

 

https://docs.google.com/spreadsheets/d/1H7UpmsR8blANvoMwXdV6br7MuK6RjqxBtl1ejje0jOs/edit

In der sogenannten David Fish List findet ihr Dividenden-Aristokraten (mehr als 25 Jahre in Folge Dividende gesteigert) und Dividendenkönige (mehr als 50 Jahre in Folge Dividende gesteigert) unter den "Champions".

Besonders interessant finde ich die sogenannten "Contenders" (10 bis 24 Jahre in Folge Dividende gesteigert) also Anwärter auf den Dividenden-Aristokraten-Status. Hier findet man qualitativ sehr hochwertige Unternehmen, die eben noch nicht über 25 Jahre gesteigert haben aber z.B. 14 Jahre wie Home Depot oder 18 Jahre wie Texas Instruments.

Bei der untersten Gruppe, den sogenannten "Challengers" hingegen finde ich persönlich nicht so interessante Werte wie bei den Contenders.

 

Update 12/23:

Ein toller motivierender Artikel von Tim Schäfer passend zum Thema:

https://timschaefermedia.com/so-habe-ich-einen-gewaltigen-dividendenfluss-aufgebaut-mit-dividendenkoenigen-und-aristokraten/

 

Dividendenkönige:

https://www.wallstreet-online.de/nachricht/17696121-s-p-500-teil-geschlagen-15-dividendenkoenige-60-jahren-ausschuettungen-erhoehen

 

 

Dividenden-Aristokraten-ETFs 

https://www.boerse-online.de/nachrichten/fonds/mit-vier-etfs-auf-die-besten-dividendenzahler-der-welt-setzen-20343847.html

 

 

Dividende muss von Gewinn bzw. Free Cashflow abgedeckt sein!

Wichtig auch bei Dividenden-Aristokraten darauf achten, dass die Dividende von Gewinn und freien Cashflow abgedeckt ist.

Wir möchten nicht, dass die Dividende aus der Substanz gezahlt wird oder gar durch die Aufnahme von Schulden, wie beispielsweise bei AT&T passiert.

Früher oder später kommt dann sowieso das böse Erwachen, so wie bei meinem Beispiel AT&T im Jahr 2021, als dann die Dividende massiv gekürzt wurde. Mit dieser Kürzung verlor AT&T auch den Status als Dividenden-Aristokrat.

Hieran zeigt sich, dass die bloße Anzahl der Jahre kontinuierlicher Dividendenerhöhungen per se kein Qualitätsmerkmal ist. Wir müssen schon etwas genauer hinschauen. Man kann also nicht jeden Dividenden-Aristokraten blind kaufen.